“特產香茅可制油，芬芳清潤冠全球。氣含蘭麝薔薇露，獨占資源外匯優。”詩人鳳池贊美香茅的詩是臺灣香茅油生產和出口的真實寫照，一點也不夸張。
臺灣所產多種香料都在世界聞名，其中以香茅油最負盛譽。香茅草是一種熱帶植物，性喜向陽，宜于氣候溫暖溫潤、排水良好及陽光充足的沙質土壤中生長，臺灣中部以南的廣大山區，氣候和土質均適合香茅草的生長。1927年，日本人巖本清從爪哇引進香茅草，在大湖林里坪試種，生長茂盛，品質甚良，逐漸發展至大湖各地，并推廣至附近各鄉鎮種植。在1935年，日本在臺灣設有多家香料廠，采臺灣的香茅草煉油銷往歐美。至1942年，苗栗至大湖一帶，已成方臺灣香茅油的主要產區，栽培面積達四千公頃。
臺東縣大力發展香茅草種植業，至今已超過苗栗縣而居首位。香茅草含有揮發性的油質，以手燃揀其葉片，便散發芳香氣味，使人感到舒適暢旺。所以香茅油主要從香茅草的葉中提煉，大多成為制造化妝品的原料。
臺灣不少香料廠，其中以臺北香料廠、臺北化學廠、員林香料廠所生產的產品較著名。這些工廠利用香茅草制作玫瑰香料以及不少食品香料和醫療藥品，遠銷歐美、日本、印度、香港、越南等地。1965年，全世界香茅油的產量為五千噸左右，其中臺灣生產的是二千六百公噸，占一半以上，而且質量比其他各地的均佳，含醛在35~40%，含醇為85%，二次大戰以后，臺灣香茅油以品質優、產量多而執國際市場之牛耳。主是抹過臺灣香茅油制成的香水，或才親口嘗過配有臺灣香茅食品得精的甜點，個個贊不絕口。
